宅男。艾力克斯 ~ 生活‧理財‧投資‧創業

上ㄧ篇文章跟大家提到了幾個投資基金的重點，其中的一個就是我該選擇什麼類型的基金? 股票型? 債券型?或是平衡型?當然答案已經跟大家說了，除了股票型基金其他都不用管了啦!為什麼會這麼的絕對呢? 我相信很多人都聽過或看過一些財經雜誌及媒體建議我們在投資基金時的配置，通常無非是建議積極型投資人可以放70%在股票型，30%在債券型 ; 保守型投資人則可以30%放在股票型、40%放在平衡型、30%放在債券型，據說是要達到分散風險的效果，這樣的說法有道理嗎?繼續看下去就知道囉。

首先，請大家不要再相信沒有事實根據的說法了(這句話好耳熟啊?)，根據實證研究，只要投資在超過40種以上的證券就可以分散掉大部分的非系統性風險，通常一般基金持股都在20檔以上，這已經可以分散部分的風險，若是區域型基金，則更是分散了單一國家的風險，如果我們持有不只ㄧ檔基金相當於已經持有40檔以上的股票，試問大家這樣還有需要去增加債券型基金的比重來分散所謂的投資風險嗎?

共同基金(Mutual Fund)在台灣已發展了一段時間，一般投資人也都很熟悉這樣的商品，簡單的說共同基金就是由證券投資信託公司以發行受益憑證的方式，召募社會大眾的資金，累積成為一筆大錢後，委由專業的基金經理人管理並運用其資金於適當之管道，如：股票、債券或其他商品，當其投資獲利時則由投資大眾分享，賠錢時由投資大眾分攤，證券信託投資公司則賺取基金的手續費與管理費。

根據投信投顧公會2月統計資料顯示，台灣共有36萬人以定期定額方式投資共同基金，每月扣款總金額高達21億元以上，顯示定期定額投資基金已經是許多投資人相當認同的投資方式，而Kinopio自己也有20%~30%的資產是放在共同基金上面，這幾年累積下來，平均報酬率還有近30%，就定期定額來說，我覺得是非常滿意的了。這篇文章會先簡單的提幾個在投資基金時的重要觀念，爾後再詳細分析在各個觀念下應注意的重點，而這些重點也將會影響我們基金所帶來的報酬率。